农行启动上市进程

农行上市视频全集

农行资料

中国农业银行简介

农行是新中国设立的第一家商业银行,1951年成立。2008年,在财富500强中,农行位列223位。[详细]

农行董事长:项俊波

项俊波,北大法学博士。2004年7月任央行副行长,2007年6月任农行行长,2009年1月任农行董事长。[详细]

农行行长:张云

张云,武大经济学博士。2001年3月任农行行长助理兼人事部总经理,2001年12月任副行长,2009年1月任副董事长、行长。[详细]

名词解释

绿鞋机制

绿鞋,即超额配售选择权,是发行人授予主承销商的一项选择权,主承销商可按发行价超额发售不超过包销数额15%的股份。[详细]

农行全额行使超额配售权 成全球最大IPO

农行“脱鞋”前艰难守住发行价

上市仪式

首日走势

最新进展

更多

券商研报

农行A股行情

农业银行实时行情
现价
开盘价
最高价
最低价

发行信息

上市时间

A股:7月15日

H股:7月16日

上市地点 上交所和港交所
发行股份

A股:255.7亿

H股:292.2亿

发行价

A股:2.68元

H股:3.2港元

融资规模 221亿美元
募资用途 全部用于补充资本金
申购日 7月6日网上申购
申购代码 780288
股票代码

A股:601288

H股:1288

承销商 中金等9家投行

分析评论

李振宁:农行开在3元也不算高

李振宁:农行开在3元也不算高

农行2.68元的A股发行价较H股倒挂,这是发行价合理的标志之一。[详细]

何志成:农行为何现在上市

何志成:农行为何现在上市

农行此时上市,体现了对中央改变经济发展方式的敏锐感知。[详细]

网友投票

你是否会认购农行股票?

不会

你认为农行发行价多少合适?
1.9元
2.5元
2.8元
投票结果

农行上市仪式

返回顶部

A股上市时间表

日期 交易日 发行安排
6月17日 T-13日 刊登《招股意向书摘要》、《发行安排及初步询价公告》
6月18日-6月23日 T-12日至T-9日 初步询价(通过申购平台)
6月23日上午11:30 T-9日上午11:30 初步询价截止
6月29日 T-5日 刊登《初步询价结果及价格区间公告
7月1日 T-3日 网下申购缴款起始日,战略配售申购缴款日
7月2日 T-2日 刊登《网上路演公告
7月5日 T-1日 网上路演
7月6日 T日 网上资金申购日,网下申购缴款截止日
7月7日 T+1日 确定发行价格,网上、网下申购资金验资,确定超额配售及回拨安排,网上申购配号
7月8日 T+2日 公布网上中签率, 网下申购资金退款,网上发行摇号抽签
7月9日 T+3日 刊登《网上资金申购摇号中签结果公告》,网上申购资金解冻
7月15日 T+7日 农行A股上市

H股基础投资者一览

股东名称 认购金额
卡塔尔投资局 28亿美元
科威特投资局 8亿美元
渣打集团 5亿美元
澳洲Seven集团 2.5亿美元
荷兰合作银行 2.5亿美元
华润集团 2亿美元
淡马锡 2亿美元
中旅集团 1.5亿美元
长实集团 1亿美元
美国ADM集团 1亿美元
大华银行 1亿美元
  农行A股27家战略投资者名单
序号 战略投资者名称 获配股数(股) 出资金额(亿元) 序号 战略投资者名称 获配股数(股) 出资金额(亿元)
1 中国人寿 1,188,757,000 31.86 2 国网资产管理有限公司 742,974,000 20
3 中国烟草总公司 746,268,000 20 4 中国铁路建设投资公司 746,268,000 19.91
5 鞍山钢铁集团公司 594,379,000 15.93 6 中油资产管理有限公司 594,379,000 15.93
7 中国航天科工集团公司 445,784,000 11.95 8 中国华融资产管理公司 297,189,000 7.96
9 中国建筑股份有限公司 297,189,000 7.96 10 中国长江三峡集团公司 297,189,000 7.96
11 广东省交通集团有限公司 297,189,000 7.96 12 中国供销集团有限公司 297,189,000 7.96
13 中国诚通控股集团有限公司 297,189,000 7.96 14 五矿投资发展有限责任公司 297,189,000 7.96
15 中国船舶工业集团公司 297,189,000 7.96 16 中国人民财产保险股份有限公司 297,189,000 7.96
17 中国太保寿险 297,189,000 7.96 18 中国航空工业集团公司 297,189,000 7.96
19 中国核工业集团公司 297,189,000 7.96 20 中国远洋运输(集团)总公司 297,189,000 7.96
21 清华大学教育基金会 186,567,000 5 22 中国南方电网有限责任公司 186,567,000 5
23 中粮集团有限公司 186,567,000 5 24 江苏省信用再担保有限公司 186,567,000 5
25 东风汽车公司 186,567,000 5 26 江苏华西集团公司 186,567,000 5
27 光大金控财富投资有限公司 186,567,000 5   总计 10,228,235,000 274

网上路演

现场图片

[农行网上路演实录]

农行路演参与人员:

农行行长张云等8名高管

A股6家承销商代表

 

路演时间:

7月5日14:00-18:00

 

路演地点:

中证网

农行上市融资可用三年 路演实录

路演精华

更多

路演嘉宾

农行管理层
  • 张云

    张云

  • 车迎新

    车迎新

  • 朱洪波

    朱洪波

  • 郭浩达

    郭浩达

  • 蔡华相

    蔡华相

  • 周清玉

    周清玉

  • 宋先平

    宋先平

  • 李庆萍

    李庆萍

农行承销商
  • 朱云来

    朱云来

  • 王东明

    王东明

  • 庹启斌

    庹启斌

  • 李梅

    李梅

  • 于明礼

    于明礼

  • 章熙康

    章熙康

农行看点

最后一家上市的国有大行

尽管业界也承认以商业银行的标准要求,农行比起其他三大行有欠缺之处,但是农行目前主打的概念是:最后一家上市的国有大行。

尤其对于海外投资者来说,这是参与竞购中国国有商业银行的最后机会。

农行告诉投资者,这是最后一块蛋糕,一定要把握机会。

受益中国城镇化

受益于国家扩大内需,缩小城乡发展差距,县域经济的增长潜力已开始显现。

城镇化进程将在未来继续推动
县域经济增长,进而带动整个银行业县域金融业务的快速发展。

农行在城市和县域均占据主流地位,将显著受益于未来中国城乡经济的协同发展。

最多的网点,最庞大的客户

农行拥有遍布全国的经营网络,分支机构数量在大型商业银行中位居首位。截至 2009年底,农行拥有23,624家境内机构,覆盖全国所有城市和99.5%的县级行政区。

农行拥有中国最庞大的个人客户群体,截至2009年底,农行拥有约3.2亿户个人客户,其中有贷款余额的约824万户。

存款成本低于同业

据央行统计,截止去年底,农行个人存款市场份额在同业中位列第二。农行个人存款占比达到58.2%,为五大行最高;活期存款占比为55.5%,亦为五大行最高。

以个人存款为主的存款结构,使得农行获得了稳定增长的资金来源。以活期存款为主的结构,使其存款成本在同业中保持领先优势。

  解读农行三农业务
pic
农行三农业务详解

农行通过位于县域地区的2,048个县级支行和22个二级分行营业部,向县域客户提供广泛的金融服务,上述业务统称为三农金融业务,又称县域金融业务。

盈利情况

农行三农金融业务的风控能力和经营效率持续改善,财务业绩强劲增长,税前利润从2007年的94.34亿元增加至2009年的209.45亿元,年均复合增长率达到49.0%。

市场占比

截至2009年底,三农金融业务贷款总额和存款总额分别占全行的28.8%和40.5%。根据银监会的统计,农行三农金融业务贷款和存款在全国县域金融市场的份额分别为13.6%和21.6%。

客户数量

农行在县域地区拥有庞大的客户基础。截至2009年底,该行拥有县域个人存款账户3.4亿个,县域个人贷款客户360.4万个,对公存款账户数115万个,有贷款余额的公司客户3.37万个。

贷款及质量

截至2009年底,农行三农金融业务发放贷款和垫款总额为11,934.13亿元,较2008年底增长43.4%,增速高于全行平均增速。不良贷款率从2008年底的5.51%下降至2009年底的3.69%。

财务分析

利息净收入是三农金融业务营业收入的主要组成部分。2009年、2008年和2007年,利息净收入占营业收入的比重分别为83.1%、84.5%和79.6%。

主要指标

2009年,农行三农业务资产回报率为0.62%,成本收入比50.47%,存贷比39.33%,不良率3.69%,拨备覆盖率98.26%。

农行财务数据

项目\时间 2009年 2008年 2007年 2006年 2005年
总资产 88825.89亿元 70,143.51亿元 53,055.06亿元 53,439.43亿元 47,710.19亿元
净资产 3429.25亿元 2,905.41亿元 886.28亿元 840.02亿元 796.07亿元
净利润 650亿元 514.74亿元 437.87亿元 58.07亿元 10.44亿元
净资产收益率 20.53% 17.72% 不适用 未公布 未公布
总资产收益率 0.82% 0.84% 0.88% 1.09% 未公布
贷款总额 4.1万亿元 31,001.59亿元 34,741.74亿元 31,394.31亿元 28,292.91亿元
存款总额 8.06万亿元 60,974.28亿元 52,871.94亿元 47,303.72亿元 40,368.54亿元
不良贷款余额 1202.41亿元 1340.67亿元 8179.73亿元 未公布 未公布
不良贷款率 2.91% 4.32% 23.57% 23.43% 26.17%
拨备覆盖率 105.37% 63.53% 93.42% 5.05% 未公布
资本充足率 10.07% 9.41% 不适用 未公布 未公布
核心资本充足率 7.74% 8.04% 不适用 未公布 未公布

三大股东

股东名称 持股数 占比
财政部 1300亿股 48.15%
中央汇金 1300亿股 48.15%
社保基金 100亿股 3.7%
合计 2700亿股 100%

股东简介

中国财政部简介

中国财政部简介

财政部是国务院主管财政收支、财税政策、国有资本金基础工作的宏观调控部门。[详细]

中央汇金公司简介

中央汇金公司简介

汇金公司的经营范围为接受国家授权,对国有重点金融企业进行股权投资。[详细]

  横向对比
五大行贷款市场份额
五大行存款市场份额
五大行净利润占全行业比例
  纵向对比
农行近三年贷款增速
农行近三年存款增速
农行近三年净利增速

农业银行大事记

初创
1951年
中国农业银行成立,是新中国设立的第一家商业银行。
1979年
1979年2月农行再次恢复成立,国务院发出《关于恢复中国农业银行的通知》。
1984年
1984年6月1日,农业银行引进首笔世界银行贷款。
1985年
1985年6月24日,中国农业银行首次统一行名字体,中央决定成立中国农业银行党委。
1996年
1996年农村信用社与农行脱离行政隶属关系,农行开始向国有独资商业银行转变。
1997年
农行政策性业务剥离速度加快。
1999年
1999年,农行和工中建三家银行剥离1.4万亿元不良资产给四大资产管理公司。
股改
2004年
2004年,农行第一次上报股改方案 。
2007年
1月19日至20日,全国金融工作会议确定农行股份制改革总的原则是“坚持面向‘三农’、整体改制、商业运作、择机上市”。
2007年
9月,农行选择吉林、安徽、福建、湖南、广西、四川、甘肃、重庆等八个省(区、市)开展面向“三农”金融服务试点。
2008年
3月,农行开始推动在6个省11个二级分行开始“三农”金融事业部改革试点。5月底试点结束。
2008年
8月,农行总行设立“三农”金融事业部,全面推动全行“三农”金融事业部制改革。
2008年
10月,农行股改方案获国务院通过。
2008年
11月6日,汇金向农行注资1300亿元人民币等值美元,与财政部并列成为农行第一大股东。
2009年
1月09日,农业银行股份有限公司于在北京召开创立大会,注册资本为人民币2600亿。
上市
2009年
2月2日,温家宝表示,政府将向农行注资2000亿元,以支持农行为准备上市而进行的资产重组。
2010年
4月7日,农行启动IPO(首次公开募股)程序,21家承销商向农行报告初步承销方案。
2010年
4月14日,中国农业银行表示,已确定9家投资银行协助农行完成A股和H股发行上市工作。
2010年
4月21日,社保基金以155.2亿元入股农行,成为农行战投,持股3.7%。
2010年
5月04日,中国农业银行向香港交易所及上海证交所提交了上市申请。
2010年
5月25日,中国证监会发审委初审农行A股IPO。
2010年
6月9日,中国证监会发审委批准农行A股IPO。
2010年
6月10日,农行通过港交所上市聆讯。
2010年
6月15日及16日,农行分别在上交所和港交所挂牌上市。

农行组织结构图

五大行上市情况对比

  总资产 净资产 净利润 净资产收益率 上市时间 融资规模 发行价 发行估值
8.88万亿 3428.19亿元 649.92亿元 20.53%

A股:2010年7月15日

H股:2010年7月16日

200-300亿美元 预计2.5元 2.5倍PB
11.785万亿 6738.93亿元 1285.99亿元 19.08%

A股:2006年10月27日

H股:2006年10月27日

219亿美元

A股:3.12元

H股:3.07港元

21.67倍PE
9.62万亿 5554.75亿元 1067.56亿元 19.21%

A股:2007年9月25日

H股:2005年10月27日

112亿美元

A股:6.45元

H股:2.35港元

32.91倍PE
8.75万亿 5149.92亿元 808.19亿元 15.69%

A股:2006年7月5日

H股:2006年6月1日

92亿美元

A股:3.08元

H股:2.95港元

24.23倍PE
3.31万亿 1638.48亿元 300.72亿元 18.35%

A股:2007年5月15日

H股:2005年6月23日

55亿美元

A股:7.9元

H股:2.5港元

31.28倍PE

银行业融资情况一览

银行名称 融资方式 融资规模 进展 预计完成时间
农业银行 A+H两地上市 2000亿元 已正式启动上市程序 预计7月上市
中国银行 可转债+AH配股 400亿元+600亿元 可转债已发行完成 A+H配股暂无时间表
建设银行 A+H配股 不超750亿 董事会已通过 计划2010年底或2011年初完成
交通银行 A+H配股 420亿元 5月28日上会 已完成
浦发银行 定向增发 398亿元 已获双方股东大会批准 尚需银监会、证监会、国资委审批
民生银行 H股上市 267.5亿元 已完成 于2009年11月完成
工商银行 可转债+H股融资,方式未定 A股不超250亿元 已获股东大会批准 预计在2010年完成
中信银行 发行次级债 165亿元 已完成 已完成
招商银行 A+H配股 220亿元 已完成配股融资 已于2010年3月完成
华夏银行 定向增发 208亿 已获股东大会通过 无时间表
兴业银行 配股融资 178亿元 已完成 已完成
深发展 向中国平安定向增发 69亿元 已完成 已完成
南京银行 配股融资 50亿元 已获股东大会批准 计划2010年完成
宁波银行 定向增发 50亿元 已获股东大会批准 计划2010年完成

滚动报道

更多
 

[点击查看全部新闻]

网易财经 何涛 2010.04   
主编信箱 热线:010-82558163-9016 意见反馈 
About NetEase - 公司简介 - 联系方法 - 招聘信息 - 客户服务 - 相关法律 - 网络营销 - 网站地图
网易公司版权所有
©1997-2024