网易首页 > 财经频道 > 正文

央行重磅新政出炉 未来你的房贷会减少吗?

2019-08-26 07:09:54 来源: 网易研究局 网易号 举报
0
分享到:
T + -
如果后续银行资金比较宽裕,类似LPR基础利率也有下调的可能,那么最终算出来的房贷利率也有可能是下调的。

undefined

网易研究局NO.608

作者|严跃进(易居研究院智库中心研究总监)

1、政策背景:利率双轨制改革

此次央行针对房贷专门发布政策,实际上和利率双轨制的改革有关。这几年从社会主义市场经济发展的角度看,一直强调利率的形成也需要市场化。通俗来说,中国银行、中国建设银行等应该是可以自己来决定贷款的利率。但是在实际操作中,各家银行不敢随意决定贷款利率,太高了可能会失去客户,太低了可能会被认为是抢优质客户,结果最后都默认为以央行基准利率为标准,在这个基准利率上可能会有所调整,但基本上各大银行的贷款利率最终是大差不差的,或者说高度一致。

2、LPR的含义

而利率市场化改革其实并没有停止。此次政策中提到了LPR,翻译过来是指贷款基础利率。这个利率的发布实际上在过去已经形成,即1年期的贷款利率。这个利率不是央行决定的,是类似10来家商业银行根据实际情况决定的,但最终是由央行统一发布的。不过一年期的贷款利率某种程度上就是零售业的贷款,或者说是短期贷款。最简单的就是某个学生要买个手机,12个月分期付,这个时候贷款利率是会基于这个1年期的LPR来决定的。

而此次央行改革,实际上是要形成5年期的贷款基础利率LPR,这个利率不是央行形成的,而是各家商业银行根据具体贷款情况形成的。这样这个基础利率是有随时波动和调整的可能。当然最终还是由央行发布的。而这个利率的形成,对于中长期的贷款是有指导意义的,而房贷一般少则10年,多则带30年,所以是适用这个利率的。

3、房贷是否会增加

所以此次央行的政策,本质上不是说要调高或调低利率,而是说未来购房者去办理房贷的时候,原先是按照央行发布的基准利率来决定按揭贷款的利率和利息的,但现在其瞄准的是5年期LPR这个新的基础利率。这个利率是包括中农工建等银行以及其他银行内部形成的,更带有商业属性,也是随时可以调整的。而央行的基准利率是不会轻易调整的,因为一调整容易被认为是加息或降息了,至少现在全球降息下中国人民银行并没有出台降息政策。

所以从这个角度看,未来房贷的计算方面,或呈现因人而异、因额度而异、因市场而异的现象。对于购房者比较关心的一个问题,即买了一套房后,其贷款利率是否会上调的问题,首先应该看到,这个五年期的LPR利率是有时候会上调,有时候会下调,所以本身也使得最终购房者办理的房贷利率也会上调或下调。其次客观来说,从近期的房地产贷款政策看,以收紧为导向,那么这可以理解为基于“LPR基础利率+基点”后形成的利率是会有所上调的,即过去是根据“央行基准利率+基点”来计算利率的,而现在是“LPR基础利率+基点”,政策中也说了,根据因城施策的原则,相关银行应该主动调整这个基点,且不能低于央行的规定。但如果后续银行资金比较宽裕,类似LPR基础利率也有下调的可能,那么最终算出来的房贷利率也有可能是下调的。

网易研究局(微信公号:wyyjj163) 出品

网易研究局是网易新闻打造的财经专业智库,整合网易财经原创多媒体矩阵,依托于上百位国内外顶尖经济学家的智慧成果,针对经济学热点话题,进行理性、客观的分析解读,打造有态度的前沿财经智库。欢迎来稿(投稿邮箱:cehuazu2016@163.com)。

北京无雾霾?这个冬天 帝都的雾霾都到哪里去了

移驾微信公号 看这里看不到的内容

【精彩推荐】点击进入网易研究局·中国版>>

【精彩推荐】点击进入网易研究局·国际版>>

杨泽宇 本文来源:网易研究局 责任编辑:杨泽宇_NF6036
分享到:
跟贴0
参与0
发贴
为您推荐
  • 推荐
  • 娱乐
  • 体育
  • 财经
  • 时尚
  • 科技
  • 军事
  • 汽车

李克强在上海花20元购物 摊主热情介绍

新闻 李克强 上海
|
中国政府网
8小时前
462 跟贴462

6公斤耗油桶底发现蝙蝠?海天味业回应

新闻 海天味业 耗油桶
|
中新经纬
6小时前
1535 跟贴1535

美疾控中心发布“可怕”信息后紧急撤回!美股大跌

新闻
|
每日经济新闻
8小时前
854 跟贴854

中国为对付印度入侵尼泊尔?印媒暴露一个尴尬事实

新闻
| 参考消息
8小时前
0 跟贴0

用"演习"硬刚大陆?全台战机今晨紧急起飞"联翔操演"

新闻 战机 空军
|
环球网
5小时前
0 跟贴0

突发意外!韩紧急叫停免费接种流感疫苗 涉1900万人

新闻 疫苗 流感
| 海外网
5小时前
0 跟贴0

大潮全责!钱塘江潮水漫堤致7车受损 理赔方案出炉

新闻 保险公司 车损险
|
都市快报
15小时前
66 跟贴66

美方披露TikTok协议 环球:中国不接受"不平等条约"

新闻 tiktok 中国
|
环球时报
6小时前
0 跟贴0

胡锡进: 因TikTok协议有损中国尊严 中方不会批准

新闻 美国 TIKTOK
|
观察者网
7小时前
0 跟贴0

给特朗普寄“毒信”女子,还另寄了5封…

新闻 唐纳德·特朗普 白宫
|
环球网
5小时前
0 跟贴0

就任首相后菅义伟在恩师墓前发誓:我一定努力工作

新闻 菅义伟 安倍晋三
|
环球网
6小时前
0 跟贴0

中印第六轮军长级会谈,印度居然提出这种要求!

新闻 中印 印度
|
环球时报-环球网
2小时前
0 跟贴0

055远不止航母"带刀侍卫":美军定义为巡洋舰

新闻 驱逐舰 巡洋舰
|
观察者网
8小时前
0 跟贴0

官员受贿近2千万藏于地下室 码放整齐热缩膜还未揭

新闻 受贿 行贿
| 正义网
2小时前
219 跟贴219

补壹刀:解放军攻台,他们又“定”日子了!

新闻 解放军 攻台
|
观察者网
6小时前
0 跟贴0

网恋女友生双胞胎 已婚男转23万 宝宝照片却不对劲

新闻 双胞胎 网恋
|
羊城晚报
2小时前
1843 跟贴1843

全台战机清晨紧急升空!连澎湖“天驹部队”也出动

新闻 台军 战机
|
环球时报
5小时前
25971 跟贴25971

重磅!官方首次明确表态:“海峡中线”不存在

新闻 台湾当局 中线
|
上观新闻
9小时前
9858 跟贴9858

我月薪3万,却被娃的一张纸掏空

新闻 纸尿裤 尿裤
| 网易槽值
3小时前
9 跟贴9

20岁姑娘冲上《新闻联播》颜值爆表 关键是技能太强

新闻 新闻联播 空军
|
环球时报-环球网
1小时前
564 跟贴564

女主播遭YY平台索赔2千万:直播时被要求说"看XX头"

新闻 直播 yy
|
上游新闻
1小时前
152 跟贴152

世界需要什么样的联合国?习近平这样展望

新闻 习近平 联合国
|
央视网
16小时前
167 跟贴167

福奇团队揪出“内鬼” 私下用“武汉病毒”称呼新冠

新闻 福奇 克鲁斯
|
观察者网
2小时前
0 跟贴0

狂犬病有克星了?科学家找到抑制狂犬病毒关键"开关"

新闻 狂犬病 科学家
|
观察者网
2小时前
292 跟贴292

轻松一刻:7旬老汉与40多女性恋爱,亲嘴时项链被盗

新闻 早恋 恋爱
| 轻松一刻
21小时前
6372 跟贴6372

专家:台军改规则欲先发制人 两岸开战几率陡然攀升

新闻 台军 战机
|
直新闻
1小时前
0 跟贴0

6公斤耗油桶底竟发现一只完整蝙蝠?海天味业回应

新闻 海天味业 耗油桶
|
中新经纬
6小时前
5510 跟贴5510

公墓建在民居旁:风水好比房价还贵 半夜常听到哭声

新闻 墓穴 开平区
|
中央广电总台中国之声
2小时前
413 跟贴413

大陆军机连续4天绕台! 美前高官:为11月攻台做准备

新闻 台湾 大陆
|
环球网
6小时前
0 跟贴0

《八佰》成全球票房冠军 实至名归还是“捡漏王”?

新闻 八佰 好莱坞
|
每日经济新闻
2小时前
0 跟贴0

印媒:印军将在中印边境地区“部署”双峰骆驼

新闻 印军 中印
|
环球时报-环球网
2小时前
0 跟贴0

印媒透露:热点地区中印军队彼此间仅几米距离

新闻 中印 军队
|
环球时报-环球网
2小时前
0 跟贴0

解放军以美空军基地为模拟打击目标?外交部回应

新闻 外交部 解放军
|
观察者网
8小时前
0 跟贴0

印度又“炸”了!宣称:没有一颗洋葱可以离开印度

新闻 洋葱 印度
|
上观新闻
16小时前
121 跟贴121

年轻人的第一次崩溃,从租房开始

新闻 社会 毕业生
| 网易数读
1天前
308 跟贴308

图解:习近平联合国讲话这四个关键词意涵丰富

新闻 习近平 联合国
|
人民网-中国共产党新闻网
16小时前
15 跟贴15

狂犬病有克星了?科学家找到抑制狂犬病毒关键"开关"

新闻 狂犬病 科学家
|
观察者网
2小时前
292 跟贴292

2020年9月21日外交部发言人汪文斌主持例行记者会

新闻 汪文斌 外交部
|
外交部网站
20小时前
213 跟贴213

俄神秘飞机将出口中国 外媒猜测将直接用于高原作战

新闻 米-171 直升机
|
环球时报-环球网
2小时前
1 跟贴1

纽约藏族警察受中领馆指示收集藏人信息?中方回应

新闻 西藏 美国
|
观察者网
1小时前
0 跟贴0
+ 加载更多新闻
×

【TED】机器会抢走我们的工作吗?

热点新闻

态度原创

网易号

查看全部
阅读下一篇

返回网易首页 返回财经首页