桂林银行高增长背后 不良贷款连升、资本承压待解

（原标题：桂林银行高增长背后 不良贷款连升、资本承压待解）

华夏时报 记者 王仲琦 冯樱子 北京报道

11月1日，桂林银行发布2018年三季度信息披露报告，该行资产及存贷款等业务继续扩张，营业利润等数据表现亮眼。

三季报披露，截至2018年9月末，该行总资产2291.81亿元，同比增加16.89%；各项存款1430.02亿元，同比增长14.9%；各项贷款1124.99亿元，同比大幅增长42.03%；实现经营利润30.71亿元，同比增加33.29%；上缴各类税金10.73亿元，同比增长20.52%。

值得注意的是，在桂林银行高速增长的同时，该行资产质量和资本充足率下行明显。三季报显示，桂林银行资本充足率、一级资本充足率和核心一级资本充足率分别为10.67%、8.99%和8.99%，其中资本充足率和一级资本充足率接近监管红线。此外，该行不良贷款余额和不良贷款率双双上升。

对于桂林银行如何压降不良和补充资本的问题，《华夏时报》致电该行并按照该行工作人员的要求，将上述问题发送到桂林银行的电子邮箱，但截至发稿时为止，本报记者没有收到该行的回复。

不良贷款飙升51.89%

桂林银行是在桂林市城市信用合作社的基础上成立的股份制商业银行。经多次增资扩股和名称变更，截至2017年末，公司股本为人民币40.76亿元。

桂林银行是一家注册于广西壮族自治区桂林市、以吸收存款和发放贷款为主要业务的地方法人城市商业银行，桂林市因此成为公司存贷款业务市场需求的首要来源地；同时，该行不断扩大营业网点，截至2018年6月末，桂林银行已在广西设立80家分支机构和156家社区支行（含25家小微支行），在广西和广东深圳控股设立7家村镇银行。桂林银行及控股村镇银行资产合计2180.94亿元，是广西资产规模最大的地方法人机构。

存贷款业务仍是桂林银行的核心业务，在存款业务方面，截至2017年末，该行存款总额为1521.03亿元，同比增长 34.48%；贷款和垫款总额为 965.01 亿元，同比增长 25.60%。截至 2017 年末，该行在桂林市存贷款市场份额达到35.34%和22.63%，双双位居第一位。

从贷款行业集中度来看，桂林银行对公贷款主要集中在房地产、批发和零售业以及制造业，截至 2017 年末，上述三大行业贷款余额 合计为 370.92 亿元，同比增长 18.63%，在贷款和垫款总额中的占比 为 38.44%，行业集中度仍然较高。其中，公司房地产业贷款占比为 14.75%；批发和零售业贷款占比为 11.49%；制造业占比为 12.20%， 主要集中在医药制造业、农副食品加工业、食品制造业和通用设备制 造业等子行业。

大公国际资信评估有限公司发布的桂林银行2018年度跟踪评级报告认为，考虑到当前国内宏观经济下行压力较大及房地产相关行业存在一定的风险，较高的行业集中度不利于公司分散风险。

截至2017年末，桂林银行单一最大客户贷款余额占资本净额的比例为 6.55%，同比下降0.52个百分点；最大十家客户贷款余额占资本净额的比例为 38.93%，同比下降9.64个百分点，虽然贷款客户集中度有所下降，但仍处于较高水平， 不利于风险的分散。

数据显示，桂林银行近年不良贷款余额逐年上升。从2015年末到2017年末，该行不良贷款余额分别为5.93亿元、10.26亿元和12.71亿元。另外，记者发现，截至2017年末，桂林银行逾期90天以上贷款与不良贷款的比例为160.85%，比率较高，不良率承压。

进入2018年，在上述因素的叠加作用下，桂林银行不良贷款等指标出现恶化。截至2018年6月末，该行不良贷款余额共计14.97亿元，较年初增加2.27亿元，增幅为17.9%，不良贷款率为1.56%，相比年初的1.49%，增加0.07个百分点。三季度，这些指标不但没有好转反而下行幅度进一步扩大，截至2018年9月末，该行不良贷款余额共计19.29亿元，较年初增加6.59亿元，增幅达51.89%；不良贷款率1.71%，相比年初增加0.22个百分点。

本报记者注意到，桂林银行在逾期贷款方面同样不容乐观。截至2018年月，该行逾期贷款共计69.22亿元，较年初增加38.48亿元，增幅125.16%；三季报显示，该行逾期贷款等指标继续上升，截至2018年9月末，该行逾期贷款共计74.51亿元，较年初增加43.77亿元，增幅到达142.39%。

众所知周，逾期贷款在经济发生下行的时候，容易转化为不良贷款，因此，桂林银行降低逾期贷款、压降不良贷款，改善质产质量任务艰巨。

资本承压待解

数据显示，桂林银行2015年到2017年资产总额从1348.74亿元迅速扩张到2122.31亿元，3年间实现跨越性发展，但资本充足率承压是其绕不开的问题。

三季报显示，桂林银行资本充足率、一级资本充足率和核心一级资本充足率分别为10.67%、8.99%和8.99%；2017年这三项数据分别是11.76%、9.73%和9.73%。从数据可以看出，资本充足率等指标出现下滑。根据《商业银行资本管理办法（试行）》相关规定，2018年底前商业银行资本充足率等三项指标分别要达到10.5%、8.5%和7.5%的监管要求。显然，桂林银行资本充足率和一级资本充足率指标虽然符合监管要求，但距离监管红线仅一步之遥。

面对资本充足率等指标低位徘徊，其实近年桂林银行一直进行增资扩股补充资本金。根据公司年报显示，该行在2015年进行了增资扩股，其累计新增股份3.13亿股，股本总额增至25.21亿股。通过增资扩股合计募集资金10.88亿元，其中3.13亿元用于充实资本金，7.75亿元用于转增资本公积。增资扩股后，桂林银行的资本充足率获得改善。2016年，随着广西西江开发投资集团有限公司投资认购2882万股股份的认购资金正式足额到位，桂林银行将总股本增扩至30亿股。

进入2017年后，该行又启动了实施新一轮定向募股工作，拟在2016年利润分配后股本基础上增资至50亿股。上市公司莱茵生物作为桂林银行的股东之一，也在本轮募股中行使优先认购权进行增持。2017年12月15日，广西银监局作出批复，同意中广核资本控股有限公司投资入股桂林银行1.7亿股，加计原持有的3.3亿股，合计持有该行5亿股，占桂林银行本次定向募股目标总股本50亿股的10%。2018年1月5日，广西银监局同意桂林市交通投资控股集团有限公司投资入股桂林银行6150万股股份，加计原持有的5.65亿股，合计持有该行股份6.26亿股，占桂林银行本次定向募股目标总股本50亿股的12.52%。

同时，桂林银行桂林银行一直心向资本市场。该行2014年年报称，要“实现2017年末资产规模突破2000亿元，力争实现2017年在资本市场上市。”现在第一个目标已经实现了，第二个目标也正在推进。2015年8月，桂林银行股东大会审议通过了《桂林银行关于向中国证监会申请股票在全国中小企业股份转让系统挂牌并纳入非上市公众公司监管的议案》。但在2016年6月，桂林银行公告披露，暂停向证监会申请股票在全国中小企业股份转让系统（新三板）挂牌。意图转战A股。

在桂林银行2017年报中，该行董事长王能表示：“2018年是我行开启上市篇章的关键年，继续主动作为，紧盯上市目标。”