网易首页 > 财经频道 > 基金 > 正文

基金业协会公开谴责 和合资管因六大问题被处分

2018-07-12 09:25:39 来源: 中国基金报 举报
0
分享到:
T + -

(原标题:承诺收益、内控缺失、公开募集……这家老牌期货的子公司因六大问题被协会处分)

中国基金报记者 林雪

今晚,中国证券投资基金业协会(简称协会)在其官方微信公众号发布了一份详尽的纪律处分决定书,列举了和合资产管理(上海)有限公司(简称和合资管)六大违法违规事实,包括违反投资范围、公开募集、承诺最低收益、信披不充分、内控缺失等。

比如这家公司承诺7、8%的最低收益,年报季报错误引用证券公司资管业务细则,没及时披露产品到期份额发生违约风险的拟处理方案,投资经理离职20天没有及时补缺,股东替公司支付高管工资、指派部门经理,产品没有备案就将钱打给了融资方,产品违约后被媒体曝光,等等,乱象丛生。

协会决定,对和合资管公司高管公开谴责,并且从7月6日起暂停受理其产品备案。基金君发现,作为一家老牌期货公司的资管子公司,该机构此前就发生过延期兑付问题,被媒体曝光。

基金业协会公开谴责 和合资管因六大问题被处分

老牌期货的资管子公司

备案产品超过200只

我们先来了解一下,和合资管是什么机构?

公开信息显示,和合资管于2015年11月18日完成工商注册登记,为和合期货全资设立的资产管理子公司,注册资本1.6亿元。2015年11月30日,中国期货业协会发布《关于和合资产管理(上海)有限公司设立予以登记的通知》(中期协备字〔2015〕147号)。袁锦滢为公司法定代表人,蒋毅尧为总经理,郭寒冰为合规负责人。

而和合资管母公司和合期货有限公司成立于1993年,注册资本3.9亿元,算是一家老牌的期货公司。其中,山西吉达工程有限公司出资1.52亿元,占比40%,上海益衡投资管理有限公司(简称上海益衡)、深圳市御金中坤股权投资基金管理有限公司(简称御金中坤)均出资1.19亿元,各占比30%。

值得注意的是,和合期货的股东上海益衡是在协会登记的私募基金管理人;同时,御金中坤于2014年7月22日在协会登记为私募基金管理人,2016年5月3日被注销私募基金管理人登记。

基金业协会公开谴责 和合资管因六大问题被处分

基金君发现,和合资管在协会备案的产品数量达到211只,其中不乏一些城市改造、艺博园、水电等项目,还涉及一些上市公司的项目,比如天业股份。

基金业协会公开谴责 和合资管因六大问题被处分

和合资管存在六大违法违规事实

在了解具体情况之前,我们还要先了解和合资管的产品运营模式。大致上这样的,A资管计划投资B信托计划,B信托计划用于向C公司发放流动资金信托贷款,收取贷款利息。

协会表示,和合资管管理的A资产管理计划于2016年10月21日设立,共分八期发行,备案为主动管理类的非结构化资产管理计划,每一期均约定按照业绩比较基准支付收益。总募集规模4.2亿元,累计投资者数量176名。其中,自然人投资者172名,机构投资者4名。

A资管计划投资于B集合资金信托计划。根据信托计划合同,B信托计划为事务管理类信托,信托计划的单一委托人为和合资管。B信托计划用于向C股份有限公司发放流动资金信托贷款,贷款利率为11.3%/年。信托贷款规模为5亿元,分笔发放,目前已发行十二期。固定信托报酬按每期信托资金的0.24%/年计提。

协会称,和合资管存在六大违法违规事实,包括违反投资范围、公开募集、承诺最低收益、信披不充分、内控缺失等。

第一,违反投资范围规定

协会表示,和合资管代表A资管计划作为单一委托人委托B信托计划为C公司提供流动资金信托贷款。B信托计划的投资决策由和合资管实际控制。经穿透核查,和合资管管理的228只资产管理计划通过事务管理类信托计划投向银行承兑汇票或从事信托贷款业务。

该行为违反了《期货公司资产管理业务试点办法》第十二条、《期货公司资产管理业务管理规则(试行)》第二十二条的规定,资产管理业务的投资范围应当遵守合同约定,不得超出规定的范围。

规定范围包括期货、期权及其他金融衍生品,股票、债券、证券投资基金、集合资产管理计划、央行票据、短期融资券、资产支持证券等,及证监会认可的其他品种。

第二,违反规定公开募集

协会表示,和合资管发行的多只资产管理计划存在通过互联网、微信、博客等载体向不特定对象公开宣传的情形。有关公开宣传信息中均明确对外宣传了有关资产管理计划的预期年化收益率。

这种行为违反了《证券期货经营机构私募资产管理业务运作管理暂行规定》第三条第(七)款和第(十)款的规定,不得公开宣传推荐、不得宣传预期收益率。

第三,违规制定“承诺最低收益”条款

协会表示,A资管计划在资产管理合同中以业绩比较基准的名义约定收益率。

业绩比较基准的确定以A资管计划(第四期)为例,根据和合资管提供的情况说明:A资管计划(第四期)所投标的B信托计划的预期收益为11.05%,在支付资产管理人收取的2.24%的管理费和销售费合计、托管银行收取的0.01%的托管费以后,A资管计划(第四期)的年化收益约为8.8%。

和合资管“参考市场同时期同类型券商资管、基金子公司、信托公司产品收益情况(年化收益率分布在6.5%-8.5%区间)”,

认定A资管计划(第四期)1年期委托资产规模100万(含)-300万(不含)对应的业绩比较基准为7.8%,300万(含)以上为8.2%;

2年期委托资产规模100万(含)-300万(不含)对应的业绩比较基准为8%,300万(含)以上为8.4%。

超过业绩比较基准部分由管理人计提业绩报酬。资产委托人的收益按照类似存款利息的方法进行计算,与资产管理计划估值和对应资产的实际情况无关。

每位资产委托人届时可获得分配的收益按照“其持有资产管理计划份额的份数*1*其适用的业绩比较基准*其持有的计划份额对应的核算期天数÷365”计算。

协会表示,这种行为存在脱离对应资产的实际收益率分离定价的情形。违反了《暂行规定》第三条、第九条第(四)款的规定。

第四,信息披露不充分

协会表示,根据有关法律法规和资产管理合同约定,和合资管应当向资产委托人披露包括投资状况、投资表现、风险情况等信息在内的年度报告和季度报告,发生可能影响资产委托人利益的重大事项时,应当及时通知资产委托人。

但是,经查,和合资管未对A资管计划的融资方C公司的财务状况和经营状况进行充分信息披露。A资管计划季度管理报告、年度管理报告的合规性声明部分错误地引用了证券公司资产管理业务的法律法规和实施细则。

同时,和合资管也未能将A资管计划已到期份额发生违约风险的拟处理方案及时向投资者披露。

鉴于和合资管未能按照法律法规和资产管理合同约定准确、完整地进行信息披露,投资者投资决策的主要依据是和合资管提供的业绩比较基准以及公司自身的信用状况。这种行为违反了《管理规则》第三十条的规定。

第五,公司治理和内部控制缺失

协会表示,和合资管未能建立健全隔离墙制度,资产管理业务在人员、业务等方面未能与期货公司及其股东严格分开,未能做到独立经营。根据证监会通报的检查情况,和合资管实际由和合期货股东上海益衡控制和管理,由上海益衡支付高级管理人员工资、指派部门经理。

此外,检查还发现,和合资管存在客户在签订资产管理计划合同后进行风险测评、客户在资产管理计划成立后签订资产管理计划合同的情况;部分资产管理计划的投资经理离职后未能及时补缺,缺位时间长达20天。

这种行为违反了《试点办法》第二十八条、《管理规则》第十五条、第四十条的规定。

第六,未经备案就开始投资运作

协会表示,和合资管管理的A资管计划等226只资产管理计划在向协会提交备案申请之前就已将资产管理计划托管账户资金投向信托计划或通过事务管理类信托计划打向融资方;

D集合资产管理计划等2只资产管理计划在向协会提交备案申请之后但未取得资产管理计划备案证明之前已经开始投资运作。

此外,A资管计划第二、三期已到期份额发生违约后,在发生对投资者利益产生重大影响的风险事件并被互联网媒体报道之后,和合资管作为资产管理计划管理人,未在规定时间内向协会报告。

这些行为违反了《管理规则》第十六条、第五十条,《关于期货公司资产管理计划备案相关事项的通知》第六条、第七条的规定。

协会暂停和合资管产品备案

该机构此前发生过延期兑付事件

针对和合资管的六大违法违规事实,协会给予了处分决定:

一、对和合资管的法定代表人袁锦滢、总经理蒋毅尧、合规负责人郭寒冰予以公开谴责。

二、自2018年7月6日起暂停受理和合资管资产管理计划备案。

协会表示,暂停备案期间,和合资管应当妥善处置现有业务风险,对照纪律处分决定书进行全面和彻底的整改,回归资产管理业务本源,回归期货公司主业,建立健全公司治理、内部控制和风险防范机制,加强合规教育和培训。在有关整改完成前,不予恢复和合资管资产管理计划备案。

基金君也发现,此前每日经济新闻曾经报道过,和合资产爆出因融资方回款安排不及时,导致该公司有资管计划两期(“和合资管—安盈保1号天业股份资产管理计划” 第二期以及第三期)需要延期兑付的消息。记者注意到,上述延期计划分别涉及8640万元、7820万元的委托资产,还款逾期的融资方竟然就是上市公司天业股份。

随后,天业股份方面对记者解释称,此情况出现源于公司在工作衔接上出现一些问题,接下来会按照新的约定时间完成兑付。和合资管相关人员表示,就此次资管计划逾期的问题,已经和投资者取得了沟通,逾期期间会对这些客户进行补偿,给出双倍付息。

席文超 本文来源:中国基金报 责任编辑:席文超_NF5495
分享到:
跟贴0
参与0
发贴
为您推荐
  • 推荐
  • 热点
  • 娱乐
  • 体育
  • 财经
  • 科技
  • 军事
  • 汽车

俄媒:封城之下,布鲁塞尔25人“聚众淫乱”,欧盟议员和外交官在

新闻 布鲁塞尔 封城
|
环球网
7小时前
1089 跟贴1089

美媒:特朗普与顾问商讨提前赦免子女、女婿和私人律师朱利安尼

新闻 唐纳德·特朗普 朱利安尼
|
界面新闻
8小时前
5923 跟贴5923

哈尔滨4岁幼女遭邻居抱走性侵 被告人被判死刑

新闻 强奸罪 奸淫
|
红星新闻
18小时前
87104 跟贴87104

山东媒体回应雪乡喊冤:泰山山顶矿泉水5元一瓶

新闻 泰山 雪乡
|
山东商报
20小时前
15074 跟贴15074

“乱港分子”黄之锋被判刑13个半月

新闻 黄之锋 香港众志
| 海外网
3小时前
2662 跟贴2662

美国阿雷西博望远镜塌了,世界只剩中国FAST一只“天眼”

新闻 阿雷西博 望远镜
|
观察者网
8小时前
1795 跟贴1795

国航回应“成都至上海一航班起飞20分钟后返航”:系统机械故障

新闻 航班 成都
|
界面新闻
2小时前
26 跟贴26

环球时报总编辑胡锡进遭实名举报 部分内幕公示

新闻 胡锡进 环球时报
| 悄悄围观
2小时前
5863 跟贴5863

女子抢首付800万月供10万豪宅:买200平 钱不是问题

新闻 华润城 房源
|
经济观察报
10小时前
47184 跟贴47184

被举报“有两个私生子”胡锡进本人回应

新闻 胡锡进 环球时报
|
胡锡进微博
2小时前
25911 跟贴25911

重要人物再遭暗杀,伊朗为何就是不实质反击?

新闻 伊朗 哈桑·鲁哈尼
|
观察者网
2小时前
0 跟贴0

要先下手?印官员:印度正考虑在雅鲁藏布江建大坝

新闻 雅鲁藏布江 印度
|
环球网
4小时前
74 跟贴74

美国射电望远镜塌了,世界只剩中国FAST一只"天眼"

新闻 射电望远镜 国家科学基金会
|
观察者网
8小时前
1530 跟贴1530

被录不雅视频,这名厅官遭敲诈250万

新闻 不雅视频 敲诈
|
长安街知事
7小时前
2282 跟贴2282

拜登足部骨裂后首次公开露面:脚穿专用步行靴,“感觉不错”

新闻 拜登 骨裂
|
环球网
10小时前
1541 跟贴1541

44岁女子与22岁男子发生关系 3天后各自觉得吃亏

新闻 发生关系 骗婚
| 悄悄围观
1天前
49097 跟贴49097

北京香山附近发现北极狐:对人亲近,患有心脏功能衰竭正治疗

新闻 宠物 香山
| 新京报
4小时前
253 跟贴253

美媒:特朗普考虑在拜登就职典礼当天宣布参加2024年大选

新闻 拜登 唐纳德·特朗普
|
澎湃新闻
4小时前
1545 跟贴1545

习近平总书记关切事丨体育课在悄悄“变脸”

新闻 习近平 篮球
|
新华社
2小时前
4 跟贴4

美媒爆料:当年空袭南联盟还有一架F-117被导弹击中

新闻 战斗机 战机
|
环球网
7小时前
113 跟贴113

小伙与女网友见面发生关系时安全套破了 立马往医院赶

新闻 艾滋病 艾滋病病毒
|
都市快报
1天前
18292 跟贴18292

美军前F117飞行员:1999年南联盟还曾击伤一架F117

新闻 战机 战斗机
|
观察者网
3小时前
0 跟贴0

时政新闻眼丨这次政治局集体学习,习近平强调保护知识产权就是保

新闻 习近平 知识产权
|
央视新闻客户端
2小时前
107 跟贴107

俄军开始试飞"猎人"隐身无人战机,已挂载空空导弹

新闻 导弹 无人机
|
环球网
7小时前
18 跟贴18

网友把《致莫里森》图贴到其推文评论区:你要的道歉

新闻 莫里森 致莫里森
|
环球网
8小时前
2075 跟贴2075

第一观察 | 在总书记心中,这个“冷门”具有重大社会政治意义

新闻 总书记 习近平
|
新华网
18小时前
277 跟贴277

轻松一刻:东北烧烤开班!南方人:要把东北味带回去

新闻 烧烤 烧烤店
| 轻松一刻
23小时前
4219 跟贴4219

在菲律宾失联的四川28岁女子被男友杀害?警方:已接到报案,正对

新闻 周恒 失联
|
封面深镜
7小时前
53 跟贴53

要行动?印官员:印度正考虑在雅鲁藏布江建大坝

新闻 雅鲁藏布江 印度
|
环球网
7小时前
104 跟贴104

亚洲最大红灯区:女孩七八岁就"继承母业"成为雏妓

新闻 奥斯卡 普瑞蒂
|
悄悄围观
1天前
6930 跟贴6930

谁会是下一个浙农女大学生?

新闻 荡妇 小三
| 悄悄围观
8小时前
16073 跟贴16073

“嫦娥”奔月成功,即将开始“挖土”,还发来一张月面照片

新闻 探测器 着陆
|
每日经济新闻
10小时前
10436 跟贴10436

碎了的蛋壳,和无家可归的年轻人

新闻 社会 蛋壳
| 网易数读
1天前
2430 跟贴2430

嫦娥五号探测器成功在月球正面预选着陆区着陆 降落相机发回月面

新闻 嫦娥五号 着陆
|
央视网
19小时前
23651 跟贴23651

【央视快评】全面加强知识产权保护工作

新闻 知识产权保护 习近平
|
央视网
2小时前
156 跟贴156

承认败选?特朗普称正努力再做四年,否则“四年后再见”

新闻 唐纳德·特朗普 白宫
|
界面新闻
7小时前
1153 跟贴1153

【实践新论】科学推进大气污染治理生态补偿机制

新闻 大气污染 治理
|
光明网
7小时前
0 跟贴0

“用了爆款洗面奶,我开始烂脸了”

新闻 洗面奶 洁面
| 网易槽值
1天前
1 跟贴1

收藏 | 习近平总书记“考古公开课”的15个要点

新闻 习近平 考古
|
求是网
18小时前
127 跟贴127

公主对“海王”太痴情,日本皇储都愁瘦了

新闻 日本 亲王
|
环球网微信公众号
5小时前
1 跟贴1

江腾蛟晚年待遇如何?落户太原后与妻子团聚,生活充实安逸!

我在娱乐圈很多年
2020-12-02 13:12:55

两口子中有这4个生肖,将福泽后代,几代子女达官贵人辈出!

冷静聊娱乐
2020-12-02 11:41:57

教育部重要通知,中小学寒假“提前”,家长炸锅了,要取消春运?

生活百科万事通
2020-11-29 19:43:00

41岁副县长雪地策马为新疆"代言"火了!网友:又美又飒!

新闻坊
2020-12-02 15:44:35

俗语“头九不见雪,九九如六月”,今冬冷不冷?专家:已成定局

诗词散文
2020-12-01 12:06:11

浙闽赣特大连环杀人案回顾:变态杀人狂最后居然败在一位大妈手上

七月荆轲
2020-12-01 15:04:12

印度废弃庙宇中,发现众神战车,地球真的存在史前文明?

历史变迁故事
2020-12-01 08:39:42

《大秦赋》首播收视破1!质感台词皆是好评,朱珠演赵姬却被吐槽

雅芙若雨
2020-12-02 04:39:26

武大郎扮演者宋文华,身高不到1米4,娶了个老婆1米7

暖阳聊科技
2020-12-01 13:53:10

把别人免费的包装成VIP服务来卖,360葫芦里卖的什么药?

科技你懂的
2020-12-02 13:26:02

太阳突然活动!M4.4级耀斑出现,冷冬要暂停了?分析:1月份再看

中国气象爱好者
2020-12-01 15:23:31

还没打就想走?施罗德正式向联盟摊牌,湖人准备大出血吧

篮球大计划
2020-12-01 16:42:01

美国夫妻在新家中发现66瓶100年前的走私威士忌

环球网资讯
2020-12-01 10:51:16

实至名归!35岁仍是联盟第一人,詹姆斯生涯最后一份合同或创造历史

体坛赛事风云录
2020-12-02 10:16:40

男友欠债半亿,廖碧儿公开悔婚!6位数酬劳拍摄饮食节目

相遇娱乐
2020-12-01 12:41:21

面对妻女被奸杀,他把凶手切成25块!干掉法官律师,炸了整座监狱

信贷风险管理
2020-12-01 09:14:05

凌晨发动“斩首行动”,伊朗遭大批战机轰炸,联合国紧急呼吁克制

烽火营
2020-11-30 16:45:26

他攀附秦光荣解决了副厅,攀附白恩培解决了正厅

新京报政事儿
2020-12-01 17:24:06

中国或将清零美债,引爆美国市场“核弹”出现!罗杰斯:付出代价

和讯财经
2020-12-02 14:08:28

辛巴不明白,为何赔偿6000多万还不够,王海一定要让自己破产

瑶山娱乐圈
2020-12-01 22:08:29
2020-12-02 18:48:59
+ 加载更多新闻
×

【TED】快乐的源泉

热点新闻

态度原创

网易号

查看全部
阅读下一篇

返回网易首页 返回财经首页