网易财经8月12日讯 今日,华商基金在沪召开下半年投资策略会。会上,华商基金军工研究员陆洲指出:“军工产业是整个经济体系里面最封闭的堡垒,所以它实际上属于改革里面最难啃的硬骨头。但换一种思路来看,其他骨头都被啃完了,这块也可能是最有肉的一个板块。”
“目前这个阶段,各个行业基本都是产能过剩,好像只有军工行业这种尖端武器、火箭卫星和飞机不仅不过剩,而且还有欠缺,技术能力上还有差距,那怎么能认为它不好呢?它肯定还要继续大发展,还要加速赶超”,陆洲表示。
在陆洲看来,“虽然和去年最高点相比,目前军工板块大部分砍了一半,但如果把它定位为军民融合战略的载体来看的话,可能不管是研究者还是投资者,心态都会平和一些。”
从横向的细分行业来看,陆洲表示:“以军民融合为代表的军工板块,整体板块重心不断上移。首先,航空航天这块,特别是航天两大集团为代表的军工企业,它的资产证券化和重组更受关注;其次,就是雷达和电子信息,信息化这种手段对于提升整体作战能力是个持续的过程,当然它的外延也可以延伸到包括雷达和网络信息安全。”
有关军工上市公司关联交易问题,陆洲分析称:“很多军工上市公司关联交易报告都有披露,特别是武器组装,产品交互,所以资产注入的趋势还是很明确的。”(张媛)