此前重组因“有关方面”涉嫌违法被稽查立案
7月7日,浙江海翔药业股份有限公司(海翔药业,002099)公告称,接中国证监会通知,恢复审核公司并购重组申请。
此前的6月8日,海翔药业公告称,因参与本次重组的有关方面涉嫌违法被稽查立案,公司本次重组申请被暂停审核。
根据海翔药业5月5日公布的重组预案,公司拟以5.91元/股的价格向东港投资、勤进投资发行3.2亿股购买其合计持有的台州前进100%股权,交易价格18.91亿元。并以5.32元/股的底价向不超过10名特定投资者配套募资,募集不超过6.3亿元。募集的配套资金部分用于台州前进的持续发展,部分用于上市公司偿还银行借款并补充流动资金。
对于该项交易,估值过高是彼时市场质疑的焦点所在。
台州前进主要从事染料、染料中间体和颜料中间体的研发、生产与销售。截至去年底,台州前进资产总额13.43亿元,负债总额为9.85亿元,其中流动负债9.85亿元,占负债总额比例为100%。
18.91亿元交易价格的依据是高达561.27%的评估增值率。根据海翔药业发布的资产评估表,前进化工股东全部权益价值采用收益法的评估结果为18.92亿元,而股东权益合计的账面价值仅为2.86亿元。
收益法是通过估算被评估资产未来预期收益而来,台州前进给出的“亮瞎眼”的净利润数据支持了这一评估结果。
数据显示,台州前进2012年度、2013年度归属于母公司所有者的净利润分别为0.25亿元、1.42亿元,一年时间增长近6倍。此外,台州前进并预计2014年度、2015年度、2016年度的归属于母公司所有者的净利润分别达到2.26亿元、2.71亿元和3.04亿元。
值得一提的是,台州前进背后的实际控制人,也是海翔药业新出炉的第一大股东王云富。
在海翔药业大股东更换后,一条“公司原董事长罗煜竑为还赌债贱卖公司股份”传言,将海翔药业推上风口浪尖。
对此,海翔药业5月12日发布澄清公告称,此次股份收购行为不存在任何涉及赌博的相关事项,罗煜竑转让公司股份是出于个人投资规划及产业布局的考虑,而王云富收购公司股份是因为他看好公司的未来发展前景。
录入编辑:薛冬霞