中银国际发表研究报告表示,预计中银香港上半年净利润81 亿元,按年增长21%,增长主要来自净拨备同比减少,该行认为,人民币逐步占据主导地位以及内地对香港的影响逐渐加深,将使得中银香港持续获得竞争优势,该行给予中银香港买入评级,12个月目标价23.8元,潜在升18%。
该行料,中银香港上半年净利息收入90亿元,按年0.8%,非利息收入51.25亿元按年升25%,料期内总拨备1.13亿元。
中银国际表示,料中银香港净拨备同比减少,由於贷款拨备减少以及投资证券拨备的进一步拨回,拨备支出由去年同期的11.15亿元转为回收1.13亿元;净息差环比保持平稳: 恒生银行最近公布的中期业绩显示,净息差与去年下半年基本持平;该行预计中银香港的净息差表现也是如此,但净息差同比仍有所下降。