（原标题：号外|中国最大体育用品收购案：安踏体育逾360亿元收购亚玛芬）
网易财经12月7日讯 由安踏体育（02020.HK）、方源资本、 Anamered Investments及腾讯组成的投资者财团今日宣布，通过共同成立新公司，将以现金要约收购Amer Sports（AMEAS.HE，亚玛芬体育）所有已发行及发行在外的股份。每股要约价格为现金40欧元（约313元人民币），总涉及金额约46亿欧元（约360亿元人民币）。据网易号外了解，上述收购价格较3个月不受干扰成交量加权平均交易价格溢价43% 。
据网易号外了解，上述交易是目前中国体育用品史上最大的跨国收购案，如果交易顺利完成，安踏将成为耐克、阿迪达斯之后，国际运动市场上的第三大巨头。
对于如此高的溢价收购，安踏方面今日对外发布的新闻稿表示，要约定价主要参考亚玛芬体育的市场定位、过往业务和财务表现、其在可见未来的经营前景和财务状况，以及亚玛芬体育现时及历史股价。
而亚玛芬体主席Bruno Sälzer今日也对外表示：“投资者财团的要约价格较我们的股价有大幅现金溢价，这对我们的股东来说极具吸引力，我们认为这符合公司股东的利益”。
据网易号外了解，目前亚玛芬体育董事会已决定一致建议股东接受要约收购，部分主要股东已不可撤销地承诺接受要约收购。
公开资料显示，亚玛芬体育是全球知名的体育用品集团， 旗下品牌包括加拿大户外装备品牌Arc'teryx（始祖鸟）、法国山地户外越野品牌Salomon（萨洛蒙）、美国网球装备品牌Wilson（威尔逊）、奥地利滑雪装备品牌Atomic、旗下自行车装备和服装品牌Mavic、芬兰运动腕表等户外装备品牌Suunto和美国跑步机品牌Precor等。
但目前亚玛芬的财务数据比较尴尬，其去年财报显示，2017年亚玛芬集团营收为26.852亿欧元（约为20亿元人民币），仅增长2.4%，营收增长速度已连续五年下滑；归属于上市公司股东的净利润为9330万欧元（约7.3亿元人民币），同比大减26.5%；净利率方面，其去年的净利率仅有3.47%，低于耐克的5.3%和阿迪达斯的5.2％，而安踏去年净利率高达18.5%。
根据安踏今天晚间发布的公告，在最终的交易方案中，安踏将达到57.95%的股份占比，中国私募股权公司方源资本（Fountainvest Partners）占股21.40％， Anamered Investments（加拿大瑜伽服装公司Lululemon的创始人Chip Wilson持有的投资公司）持股20.65％。腾讯通过对方源资本的投资，在新公司中占股比例为5.6%。
按上述数据估算，安踏将承担此次现金收购中超过200亿元人民币的部分。而彭博社此前发布的消息显示，安踏主导的收购团将采用的贷款超过42亿欧元（约329亿元人民币）的方式完成收购，预计包括由亚洲机构提供的22亿欧元五年期财团贷款，以及来自欧洲的17亿欧元七年期B类定期贷款（term B loan），其中还包括一个3.15亿欧元的循环授信额度。“安踏需要承担一定的金融风险和每年的利息带来的财务成本”。
对于此次收购，网易号外今日致电安踏中国，其相关负责人表示，一切以官方公布的消息为准。
而安踏集团董事局主席兼CEO丁世忠在今日发布的《致员工的一封信》中指出，这次收购将成为安踏集团全球化战略的重要一步，是一个令人兴奋的里程碑。“我相信，在安踏集团的协同下，亚玛芬将会保持在全球的稳定增长，特别是在2022年北京冬奥会期间，亚玛芬在中国的体育市场将释放高增长的潜能，而随着亚玛芬的加入，安踏作为世界领先体育用品集团的能力也将进一步加强”。
（网易财经 陈俊宏cjh6507788@163.com）
本文来源：网易号外
责任编辑：
钟齐鸣_NF5619
