个税递延养老险将出台：保费年增量或超千亿

网易财经9月22日讯 个税递延养老保险试点方案有望在年内推出的消息再度引发各方关注和讨论。有险企人士向网易财经表示，业内确实有相关消息。财税专家向网易财经表示，个税递延养老保险是建立多层次保障制度的需要，下一步的推出需要重点考量。

多层次保障制度考量

继企业年金和个人商业健康险纳入个税抵扣后，商业养老险的个税抵扣方案有望在年内推出，并且将作为个税改革方案的一大先行突破口。一位财税系统人士向网易财经表示，关于个税递延养老险的改革，相关部门方面一直在做调研。

今年8月31日，财政部部长楼继伟在向十二届全国人大常委会第二十二次会议作关于今年以来预算执行情况的报告时曾提出，要研究个人税收递延型商业养老保险试点政策。社科院财经战略研究院税收研究室主任张斌向网易财经表示，随着中国人口老龄化的到来， 养老的资金来源和筹资来源很重要。目前养老资金有三个支柱，包括社保、企业年金和个人储蓄商业养老保险，三者的均衡配置对应对人口老龄化非常关键和重要。

中央财经大学税务学院副院长张广通向网易财经指出，个税递延养老险的推出旨在构建多层次的保障制度。目前由政府主导的全民参保的保障制度推行有较大难度，面临着诸如资金量不足、推进速度慢、统筹标准不一等问题，在这种背景下，政府倾向建立多层次的保障制度，其中商业养老险抵扣个税是有效的方式。

今年8月份，人社部社会保险事业管理中心发布《中国社会保险发展年度报告2015》显示，去年黑龙江、辽宁、吉林、河北、陕西和青海6省份的城镇企业职工养老保险基金当期收不抵支。

“由政府主导的这块社保网络在资金不足的情况下，政府可以动用财政资金和国有资产作为补充，而商业保险这一块，由于缴费标准并不低，因而公众自愿购买商业保险的意愿并不强烈，个税抵扣的方式能够起到一定的促进作用。”张广通称。

目前个税改革方案虽然已经上报，但年内出台的几率微乎其微。张广通认为，虽然税法草案已经提交人大，但对于费用的扣除等诸多问题难以短期形成共识，因而改革的速度不会太快。据了解，个税改革和个人所得税修订需要同时推进。

年保费或增千亿

2015年，个税递延商业健康险试点推出。今年3月，首批个税优惠型商业健康产品正式出炉。作为抵扣个税的另一大险种，早在2009年，国务院文件明确支持上海国际金融中心建设，提出在上海试点个税递延型养老险。

此后，上海保监局还牵头组织8家保险公司，包括国寿、平安养老、太平洋、太平、新华、泰康、英大泰和、长江养老成立了试点工作专项小组，并向财政部上报了试点方案。

但数年来，个税递延养老险试点政策始终没有正式推出。作为首批试点城市，上海目前没有一款个人税收递延养老险产品落地。“保险公司开发的产品需要相关制度的认定才能推出，由于政策迟迟未出，因而无法推出相应的产品”，业内人士向网易财经指出。

有券商报告测算称，如果上海试点个税递延型养老保险，一年可以为上海带来约100亿元的保费增量，而向全国铺开后，每年贡献的保费增量将超千亿元。

所谓个税递延养老险是指投保人在税前列支保费，等到将来领取保险金时再缴纳个人所得税，如此可略微降低个人的税收负担。这项改革目前在发达国家已经是成熟的政策。业内人士向网易财经指出，由于中国目前的个税采取分类制度，在11项个人所得中，工资薪金所得是第一项，也是最基本和便于核查项目，因而抵扣的目标是工资薪金所得。

华融证券保险行业分析师赵莎莎表示，监管层一定会顺应大势加个税递延型养老险的落地，在监管和税收等环节还有空间给予商业健康险和保障型产品发展以更多的支持，在投资渠道选择上给予专业投管人更多自主选择权，资金运用类监管会不断加强投中投后过程中的信息披露要求和非现场监管措施的运用，严防系统性金融风险的发生。