(原标题:11月净值普涨券商、TMT主题基金取胜)
11月收官在即,年关又进一步靠近,最后两个月的业绩表现十分关键。以11月的表现来看,截止11月26日,基金月内普遍取得正收益,算术平均收益超过8%。有趣的是,由于板块轮动明显,主动管理的产品中,重仓TMT的基金表现居前,而被动型产品则是重仓证券的基金领先。
混合型:TMT重仓基金强势
11月以来,板块轮动明显。先是月初券商股掀起一波涨势,颇有复制去年年底牛市启动初期的势头。进入中旬,券商股暂时熄火,但仍然时不时有所表现,与此同时,中小盘股开始轮番上涨。受此影响,11月权益类基金业绩也整体上涨,不同类型的基金中领跑的基金各有特色。
据WIND数据统计,11月以来截止26日,混合型基金平均涨幅仅有7.92%,在权益类基金中最低,但单只基金的涨幅却明显较高。中邮多策略、国联安优选行业两只基金涨幅超过27%,分别为27.2%和27.11%,在权益类基金中排名最靠前。中邮多策略在三季度末的仓位不到5成,主要配置了制造业和信息传输业,很明显四季度以来该基金已经大幅加仓才会在11月领跑。国联安优选行业在三季度末的仓位就已经在9成以上,重配的行业包括制造业和TMT。紧随其后,长城优化升级、浦银安盛新经济结构、广发改革先锋的净值分别上涨 26.42%、25.9%和25.34%。从三季度末的配置数据可以看出,混合型基金中领跑的均重仓了TMT。
此外,汇丰晋信新动力、中邮核心主题、平安大华策略先锋、东方多策略C、联安主题驱动等41只基金的涨幅超过20%。
而表现较为疲软的基金主要包括民生加银新动力D、金鹰灵活配置、国金鑫运、融通新机遇、广发百发大数据,净值分别下跌2.53%、2.4%、1.95%、1%和0.79%。这些基金在三季度末的股票仓位均非常低甚至是空仓,同时,部分基金债券配置占比较高。或许是受近来债券市场调整影响,收益下跌。以金鹰灵活配置为例,该基金在三季度末股票仓位为0,债券的配置占比却达到了83.64%。
股票型:智能装备主题领先
股票型基金由于整体保持了较高的仓位而整体涨幅较高,达到11.03%。
华安智能装备主题以25.58%的涨幅领先。这只基金成立于今年4月份,在建仓较为迅速的背景下,虽然经历了暴跌,也赶上了近期的行情。10月以来的累计涨幅达到50%以上。从其前十大重仓股来看,该基金配置紧贴主题,以智能装备制造概念的个股为主,包括东方网力、劲胜精密、环旭电子、禾欣股份、立讯精密、林洋电子、机器人、千方科技等。
长信量化中小盘、南方产业活力、富国高端制造行业、华夏领先4只基金分别名列第2至第 5位,涨幅为 23.25%、23.10%、20.57%、20.42%。整体来看,这几只基金虽然行业配置均以制造业为主,但个股选择上并没有明显的共同点。例如,长信量化中小盘为量化基金,采用量化选股的模式;南方产业活力主要配了电子、化工、医药、商贸等多个板块的个股,而富国高端制造的配置则以电子、计算机、通信、电气设备等为主。
涨幅滞后的则普遍是新基金。包括泓德战略转型、工银新蓝筹、诺安先进制造等,多是8月底以来成立的,目前尚无三季度配置数据可查,不过大概率是因为仓位较低的缘故,所幸的是净值均小幅收正。
指数型:
证券主题基金略胜一筹
与主动管理的基金不同的是,被动管理的指数型基金中却是蓝筹风格的产品涨幅居前。由于11月初券商股集体暴动,出现了连续上涨行情,在上述统计区间内并未出现明显的回撤,因此,跟踪券商指数的基金在同类产品中表现抢眼。
招商中证证券公司、华安中证全指证券、富国证券分级分别上涨21.76%、21.31%和21.2%。长盛中证全指证券、申万菱信中证申万证券两只基金的涨幅在19%以上。此外融通中证全指证券的涨幅也接近18%。证券指数基金霸占了排行榜前6席。
除此之外,跟踪TMT、大数据、大宗商品、创业板的基金也有不俗的表现。南方中证500信息技术ETF、博时淘金大数据100、招商中证大宗商品、广发中证百发100等涨幅在16%至18%之间。
中融中证白酒、银华中证一带一路、建信中证申万有色金属、信诚中证基建工程、华安中证高分红等成立不久的基金表现较为落后,净值波动幅度较小。